Денежная система и ее элементы. Типы денежных систем. Денежная система РФ Денежная
система — устройство денежного обращения в стране, сложившееся
исторически и закрепленное национальным законодательством. Она
сформировалась в XVI – XVII вв. с возникновением и утверждением
капиталистического производства, а также централизованного государства и
национального рынка. По мере развития товарно-денежных отношений и
капиталистического производства денежная система претерпела существенные
изменения. В зависимости от вида денег (деньги
как товар, выполняющий роль всеобщего эквивалента, или деньги как знак
стоимости) различают денежные системы двух типов: I
тип. Система металлического обращения, которая базируется на
действительных деньгах (серебряных, золотых), выполняющих все пять
функций, а обращающиеся банкноты беспрепятственно обмениваются на
действительные деньги; II тип. Система
бумажно-кредитного обращения, при которой действительные деньги
вытеснены знаками стоимости, а в обращении находятся бумажные
(казначейские векселя) либо кредитные деньги. При
системе металлического денежного обращения выделяются два вида денежных
систем: биметаллизм и монометаллизм в зависимости от того, сколько
металла принято в качестве всеобщего эквивалента и базы денежного
обращения. •Биметаллизм — денежная система, при
которой роль всеобщего эквивалента закреплена за двумя металлами
(серебром и золотом). Предусматривалась свободная чеканка монет из двух
металлов и их неограниченное обращение. На рынке устанавливались две
цены на один товар. Эта система существовала в XVI — XVIII вв., а в ряде
стран Западной Европы действовала и в ХIХв. Наличие
двух металлов в роли всеобщего эквивалента вступало в противоречие с
природой денег как единого товара, осуществляющего измерение стоимости
всех товаров. Эта система не обеспечивала устойчивости денежного
обращения, поскольку изменение стоимости одного из денежных металлов
приводило к колебанию цен на товары. Развитие капитализма, требующее
стабильности денежной системы, единого всеобщего эквивалента, обусловило
переход к монометаллизму. •Монометаллизм —
денежная система, при которой один металл (серебро или золото) служит
всеобщим эквивалентом. При этой системе функционируют монеты из одного
благородного металла и знаки стоимости, разменные на монеты. Серебряный
монометаллизм существовал в России 1842 -1852 гг., Индии – 1852 -1893
гг., Нидерландах -1847 -1875 гг., Китае до 1935г. В большинстве развитых
стран в конце XIX в. биметаллизм и серебряный монометаллизм сменился
золотым монометаллизмом. В России золотое обращение стало действовать с
1887 г. Различают три разновидности золотого монометаллизма: золотомонетный, золотослитковый и золотодевизный стандарты. Золотомонетный
стандарт, соответствующий периоду свободной конкуренции и развития
производства, кредитной системы и торговли, характеризовался золотым
обращением, свободной чеканкой монет, беспрепятственным и неограниченным
обменом банкнот на золото, не запрещенным движением золота и инвалюты
между странами. Закон денежного обращения действовал автоматически. Этот
стандарт требовал наличия золотых запасов в эмиссионных центрах. Первая
мировая война, потребовавшая больших военных затрат, вызвала рост
дефицита воюющих государств и привела к отмене золотомонетного стандарта
в большинстве стран. Золотослитковый стандарт был
введен после окончания I мировой войны в ограниченных странах, имеющих
значительные золотые резервы (Великобритания, Франция). При этом
свободное обращение золота отсутствует, ограниченный обмен банкнот на
золото при предъявлении определенного количества национальных денежных
единиц (например, в Великобритании 1700 фунтов стерлингов за один слиток
золота в 12,5 кг). Обязательно наличие значительных золотых запасов в
странах, вводивших этот стандарт; ввоз в страну золота относительно
свободный. Этот стандарт действовал до мирового экономического кризиса
(1929 – 1933 гг.). Золотодевизный
стандарт функционировал после I мировой войны в большинстве стран, где
была сильная инфляция (Германия, Австрия, Дания, Норвегия и др.). При
этом золотое обращение полностью прекращено, национальная денежная
единица обменивается на девизы (платежные документы в инвалюте и
инвалюте, разменных на золото); запас центрального банка главным образом
в инвалюте, которая обменивалась в своей стране на золото; вывоз и ввоз
золота по существу запрещен. Данный стандарт просуществовал до мирового
экономического кризиса (1929 – 1933 гг.).*
Система бумажно-кредитных денег предусматривала господствующее положение банкнот, выпускаемых эмиссионным центром страны. 1.В
1944 г. международная денежная система капитализма сформировалась в
рамках мировой валютной системы на валютно-финансовой конференции ООН в
Бреттон-Вудсе (США). По форме Бреттон-Вудская денежная система
представляла собой своеобразный межгосударственный золотодевизный
стандарт. Ее главными ориентирами являются: ·
золото выполняло функцию мировых денег, оно выступало средством
окончательных расчетов между странами и всеобщим воплощением
общественного богатства; · кроме
золота в международном платежном обороте использовались национальная
денежная единица США – доллар и английский фунт стерлингов, имеющий
более узкую сферу действия; ·
доллар США обменивался на золото в Казначействе США по официально
установленному соотношению, если он представлялся (с 1934 г.)
центральными банками и правительственными учреждениями стран. Цена
золота на свободных рынках складывалась на базе официальной цены США и
до 1968 г. не отклонялась от нее; ·
национальные денежные единицы свободно обменивались через центральные
банки на доллары и между собой по твердо установленным Международным
валютным фондом (МВФ) соотношениям. Все обратимые национальные денежные
единицы через доллар могли превратиться в золото, что обеспечивало
многосторонние расчеты между странами. В связи с
ослаблением позиций США на внешнем рынке в результате сокращения золотых
запасов страны международная денежная система, основанная на широком
использовании доллара как эталона ценности всех денежных единиц, в 1971 —
1973 гг. потерпела банкротство: доллар перестал быть единственной
мировой резервной валютой; роль резервных валют стали выполнять марки
ФРГ, японская иена, а также СДР и ЭКЮ; был прекращен обмен с 1 августа
1971 г.доллара на золото; отменена официально долларовая цена золота. 2.На
смену Бреттон-Вудской денежной системы пришла Ямайская денежная
система, оформленная соглашением стран — членов МВФ в Кингстоне (о.
Ямайка) в 1976 г. После ратификации странами этого соглашения в апреле
1978г. были внесены изменения в устав МВФ. Новая денежная система
характеризовалась следующими чертами: а)мировыми деньгами объявлялись специальные права заимствования в МВФ — СДР, которые становились международной счетной единицей; б)доллар
США сохранял важное место в международных расчетах и в валютных
резервах других стран, а также продолжал играть важную роль при
расчетах условной стоимости СДР; в)юридически была
завершена демонетизация золота – утрата золотом денежных функций,
отмена его официальной цены. Однако, золото осталось резервом
государства и используется для приобретения ключевых денежных единиц
других стран. Современные денежные системы
зарубежных стран, несмотря на свои особенности, имеют много общих черт.
Они включают следующие элементы: денежную единицу, масштаб цен, виды
денег, являющихся законным платежным средством, эмиссионную систему и
государственный аппарат регулирования денежного обращения. •Денежная
единица — это установленный в законодательном порядке денежный знак,
служащий для соизмерения и выражения цен всех товаров и услуг. Она, как
правило, делится на мелкие пропорциональные части. В большинстве стран
действует десятичная система деления (1 доллар США равен 100 центам,
английский фунт стерлингов равен 100 пенсам). •Масштаб
цен — как выбор денежной единицы страны и как средство выражения
стоимости товара через весовое содержание денежного металла в этой
выбранной единице. Последнее определение масштаба цен утратило
экономическое значение, поскольку кредитные деньги не имеют собственной
стоимости и не могут быть выразителем стоимости других товаров. •Виды
денег, являющихся законными платежными средствами — прежде всего это
кредитные деньги и, в первую очередь, банкноты, разменная монета, а
также бумажные деньги (казначейские билеты). Так, в США в обращении
находятся банковские билеты в 100, 50, 20, 10, 5, 2 и 1 доллар (выпуск
500-долл. И выше прекращен), казначейские ноты (билеты, выпускаемые
Казначейством США) в 100 долл., а также серебряно-медные и
медно-никелевые монеты в 1 доллар, 50, 25, 10 и 1 цент. В
экономически развитых странах, как правило, государственные бумажные
деньги (казначейские билеты) не выпускаются, либо выпускаются в
ограниченных количествах, так как в слаборазвитых странах они имеют
достаточно широкое обращение. Так, в Индонезии обращаются банкноты
достоинством 10000, 5000, 1000, 500, 100 рупий, казначейские билеты —
200, 100, 25, 10, 5 и I рупий и монеты — 100, 50, 25, 10, 5, 2 и 1 сен
(1 сен равен 0,01 рупии). •Эмиссионная система —
законодательно установленный порядок выпуска и обращения денежных
знаков. Эмиссионные операции (операции по выпуску и изъятию денег из
обращения) в государствах осуществляют: -центральный
(эмиссионный) банк, пользующийся монопольным правом выпуска банковских
билетов (банкнот), составляющих подавляющую часть налично-денежного
обращения; -казначейство (государственный
исполнительный орган), выпускающий мелкокупюрные бумажно-денежные знаки
(казначейские билеты и монеты, изготовленные из дешевых видов металла. Эмиссия
банкнот осуществляется центральным банком тремя путями:
а)предоставлением кредитов кредитным учреждениям в форме переучета
коммерческих векселей; б)кредитованием казны под обеспечение государственных ценных бумаг; в)выпуском банкнот путем их обмена на иностранную валюту. Государство,
стремясь к ослаблению возможных циклических колебаний экономических
процессов, предпринимает меры к регулированию процесса производства,
используя денежную и кредитную системы, которые тесно взаимосвязаны,
особенно в результате господства кредитных денег. Во
многих промышленно развитых странах под влиянием усиления инфляции и
нарастания кризисных явлений в экономке в середине 70-х годов получило
распространение таргетирование — установление целевых ориентиров с целью
регулирования прироста денежной массы в обращение и кредита, которыми
должны руководствоваться центральные банки. Центральный
банк по согласованию с государственными органами определяет сумму
увеличения денежной массы, ограничивая ее приростом в реальном
исчислении. Эта мера рассматривается как важная форма борьбы с инфляцией
и обеспечения стабилизации экономики. В США таргетируются все четыре
денежных агрегата (Ml, М2, МЗ, М4), во Франции — только агрегат М2.
Однако, практика показала слабую эффективность такой формы
регулирования, ибо денежное обращение находится под влиянием различных
экономических факторов, а не только объема денежно-кредитных операций. В
связи с этим в 80-е годы центральные банки ряда стран (Канады, Японии)
отказались от таргетирования. Итак, современная денежная система зарубежных стран характеризуется следующими основными чертами: 1)отменой официального золотого содержания денежных единиц, демонетизацией золота; 2)переходом к не разменным на золото кредитным деньгам, немногим отличающимся по своей природе от бумажных денег; 3)сохранением в денежном обороте некоторых стран наряду с кредитными деньгами бумажных денег в форме казначейских билетов; 4)выпуском
банкнот в обращение в порядке кредитования хозяйства, государства, а
также под прирост официальных золотых и валютных резервов; 5)развитием и преобладанием в денежном обращении безналичного оборота при одновременном сокращении наличного; 6)усилением
государственного регулирования денежного обращения в связи с постоянным
нарушением основополагающего принципа денежной системы — соответствия
количества денег объективным потребностям экономического оборота,
которое ведет к инфляционному процессу. Денежная
система России функционирует в соответствии с федеральными законами «О
Центральном банке РФ (Банке России)» от 26 апреля 1995 г. и «О банках и
банковской деятельности» от 3 февраля 1996 г. с последующими
дополнениями и изменениями. Эти законы определили правовые основы
денежной системы, а также задачи, функции и полномочия БР в организации
денежного обращения и денежной системы. Официальной
денежной единицей в нашей стране (валютой) является рубль, состоящий из
100 коп. Введение на территории РФ других денежных единиц запрещено.
Соотношение между рублем и золотом или другими драгоценными металлами
Законом не установлено. Официальный курс рубля к иностранным денежным
единицам определяется Центральным Банком РФ (ЦБР) и публикуется в
печати. Исключительным правом эмиссии наличных денег, организации их обращения и изъятия на территории РФ обладает Банк России. Видами
денег, имеющими законную платежную силу, являются банкноты и
металлические монеты, которые обеспечиваются всеми активами Банка
России, в том числе, золотым запасом, государственными ценными бумагами,
резервами кредитных учреждений, находящимися на счетах в ЦБР. Центральный
Банк РФ применительно к налично-денежному обращению осуществляет
прогнозирование и организацию производства, перевозки и хранения банкнот
и монет, создание их резервных фондов; устанавливает правила хранения,
перевозки и инкассации наличных денег для кредитных организаций,
признаки платежеспособности денежных знаков и порядок замены
поврежденных банкнот и монеты, а также определяет порядок ведения
кассовых операций для кредитных организаций.*
Особенность структуры
денежной массы в России, прежде всего, определяют следующие моменты:
высокая доля наличных денег, необходимость учета обращающейся в стране
валюты, наличие различных денежных суррогатов. При этом компоненты
денежной массы России в значительной степени обособлены, поскольку
конвертируемость их друг в друга затруднена, связана с дополнительными
затратами и ограничена правовыми нормами. В России
в настоящее время денежную массу характеризуют агрегаты М0, M1, M2, а
также используется денежный агрегат М 2Х - «широкие деньги», который
равен сумме М2 и всех видов депозитов в иностранной валюте. Наличная
денежная масса в обращении России возросла за 2005 г. на 31,43% и 1
января 2006 г. составила 2 трлн.199 млрд.146,4 млн.руб. По структуре
наличная денежная масса на 1 января 2006 г. распределялась следующим
образом: 2 трлн.185 млрд.617,7 млн.руб. составили
банкноты и 13 млрд.528,7 млн.руб. – монеты. Банкнот насчитывалось 5
млрд.157,8 млн. экземпляров, а монет – 26 млрд.033,9 млн. экземпляров.
По сумме 99,4% всей наличной денежной массы составили банкноты и только
0,6% - монеты. По количеству же денежных знаков монеты составляли 83,5%,
а банкноты – 16,5%.
--------------------------------------------------------------------------------
* Финансы. Денежное обращение. Кредит: /Учебник для вузов / Под ред. проф. Г.Б.Поляка. – М.; 2002, с.40 * Закон о денежной системе РФ №3537 - 1
| 